來(lái)源：藍(lán)鯨財(cái)經(jīng)

作者：石雨

近日，中煤保險(xiǎn)披露2020年年報(bào)，在多年虧損的陰影之下，2020年扭虧轉(zhuǎn)盈，實(shí)現(xiàn)311.6萬(wàn)微利，同期，保費(fèi)收入同比增長(zhǎng)24%。從業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)來(lái)看，2020年，中煤保險(xiǎn)車險(xiǎn)業(yè)務(wù)規(guī)模占比有所收縮，從上年的72%回落至64%，農(nóng)險(xiǎn)、安責(zé)險(xiǎn)業(yè)務(wù)占比則均有所提升，根據(jù)中煤保險(xiǎn)總結(jié)，正在形成“煤炭保險(xiǎn)、農(nóng)業(yè)保險(xiǎn)、車險(xiǎn)、非車險(xiǎn)共同發(fā)力”的業(yè)務(wù)發(fā)展模式。

同時(shí)，藍(lán)鯨保險(xiǎn)在中煤保險(xiǎn)最新披露的2021年首季償付能力報(bào)告中注意到，其任職一年的臨時(shí)負(fù)責(zé)人郜延華在今年3月起不再擔(dān)任中煤保險(xiǎn)臨時(shí)負(fù)責(zé)人，中煤保險(xiǎn)空置的總經(jīng)理一職仍無(wú)人補(bǔ)缺。近年來(lái)，中煤保險(xiǎn)推動(dòng)市場(chǎng)化改革，引戰(zhàn)投增資，同時(shí)進(jìn)行市場(chǎng)化招聘，相繼招聘總經(jīng)理、總精算師任職。專家提醒，企業(yè)混改需充分考慮自身的經(jīng)營(yíng)結(jié)構(gòu)，審慎準(zhǔn)備混改方案，最終混改是否能夠真正給險(xiǎn)企帶來(lái)靈活的激勵(lì)和現(xiàn)代化治理結(jié)構(gòu)、經(jīng)營(yíng)理念，還要看后續(xù)磨合的過(guò)程。

多年連虧中煤保險(xiǎn)2020年轉(zhuǎn)盈，業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)微調(diào)車險(xiǎn)業(yè)務(wù)占比收縮

先來(lái)看中煤保險(xiǎn)2020年的經(jīng)營(yíng)數(shù)據(jù)，根據(jù)集團(tuán)統(tǒng)計(jì)口徑，全年，中煤保險(xiǎn)實(shí)現(xiàn)保險(xiǎn)業(yè)務(wù)收入18.98億元，同比增長(zhǎng)24.05%，回溯來(lái)看，2010年，中煤保險(xiǎn)暫緩業(yè)務(wù)發(fā)展，當(dāng)年保費(fèi)收入僅1.6萬(wàn)元，此后，除在2012年出現(xiàn)保費(fèi)規(guī)模短期收縮，中煤保險(xiǎn)整體保持保費(fèi)規(guī)模上行，從2012年的4.13億元逐年增長(zhǎng)至2019年的15.3億元，2020年，延續(xù)增長(zhǎng)趨勢(shì)。

更為值得聚焦的是中煤保險(xiǎn)的凈利潤(rùn)數(shù)據(jù)。從2010年到2019年可查數(shù)據(jù)來(lái)看，除2014年中煤保險(xiǎn)實(shí)現(xiàn)347.74萬(wàn)元微利外，其余年份均呈現(xiàn)虧損狀態(tài)，2016年虧損1.38億元，同比增虧1.52倍，2017年，則虧損1.42億，隨后，連年虧損情況有所收縮，而直到2020年，中煤保險(xiǎn)終于實(shí)現(xiàn)由虧轉(zhuǎn)盈，全年實(shí)現(xiàn)311.61萬(wàn)元凈利潤(rùn)。

中煤保險(xiǎn)在年報(bào)中分析，“2020年度新冠肺炎疫情影響公司的業(yè)務(wù)發(fā)展節(jié)奏，導(dǎo)致公司保費(fèi)收入距離預(yù)算目標(biāo)存在較大缺口，因資本市場(chǎng)劇烈波動(dòng)導(dǎo)致投資收益未能達(dá)成預(yù)期目標(biāo)。車險(xiǎn)綜合改革導(dǎo)致車險(xiǎn)保費(fèi)增速持續(xù)下降，賠付率快速提升，對(duì)公司經(jīng)營(yíng)模式、車險(xiǎn)精準(zhǔn)定價(jià)能力、渠道發(fā)展能力、銷售管理能力以及成本管控能力等帶來(lái)較大挑戰(zhàn)”。

為應(yīng)對(duì)新冠肺炎疫情以及車險(xiǎn)綜合改革帶來(lái)的不利影響，中煤保險(xiǎn)提及，在業(yè)務(wù)精細(xì)化管理、算賬經(jīng)營(yíng)、績(jī)效考核方案、激勵(lì)費(fèi)管控模式下功夫，從而實(shí)現(xiàn)扭虧為盈。

伴隨著業(yè)績(jī)變化，中煤保險(xiǎn)的業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)也在2020年有所調(diào)整。2020年，中煤保險(xiǎn)車險(xiǎn)業(yè)務(wù)實(shí)現(xiàn)保費(fèi)收入12.13億元，占比63.89%，較上年縮減8.1個(gè)百分點(diǎn)；相應(yīng)，農(nóng)險(xiǎn)和責(zé)任保險(xiǎn)規(guī)模占比則有不同程度的提升，分別增長(zhǎng)4個(gè)百分點(diǎn)、3.18個(gè)百分點(diǎn)后，達(dá)到13.67%、11.17%。

其實(shí)，近年來(lái)，中煤保險(xiǎn)的業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)一直處于“搖擺”之中。車險(xiǎn)業(yè)務(wù)一直是中煤保險(xiǎn)業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)中的“重頭戲”，2010年時(shí)占比逼近9成，隨后有所縮減，一度跌至5成，但從2015年開(kāi)始，中煤保險(xiǎn)的車險(xiǎn)業(yè)務(wù)占比出現(xiàn)回升，2018年、2019年占比均達(dá)到7成以上，直到2020年回落至63.89%。

煤炭險(xiǎn)是中煤保險(xiǎn)的招牌，依托于多家煤炭行業(yè)股東，中煤保險(xiǎn)的定位即是致力于為煤炭等高危行業(yè)領(lǐng)域提供風(fēng)險(xiǎn)保障及保險(xiǎn)服務(wù)的專業(yè)保險(xiǎn)公司，首創(chuàng)建井工程險(xiǎn)、礦業(yè)管理人員職業(yè)安全守護(hù)險(xiǎn)。

同時(shí)，構(gòu)建煤炭行業(yè)災(zāi)害事故數(shù)據(jù)庫(kù)和煤炭企業(yè)風(fēng)險(xiǎn)動(dòng)態(tài)評(píng)估系統(tǒng)。此前，中煤保險(xiǎn)推出“大數(shù)據(jù)+安責(zé)險(xiǎn)+風(fēng)險(xiǎn)管理”的“呂梁模式”，通過(guò)共保模式聯(lián)通事故預(yù)防等服務(wù)，并利用大數(shù)據(jù)體系進(jìn)行產(chǎn)品深化。

數(shù)據(jù)顯示，2013年，中煤保險(xiǎn)的責(zé)任險(xiǎn)業(yè)務(wù)曾大幅提升，占比逼近4成，但此后占比逐漸收縮，被農(nóng)險(xiǎn)、意外險(xiǎn)超越，2020年，中煤保險(xiǎn)責(zé)任保險(xiǎn)實(shí)現(xiàn)保費(fèi)收入21196萬(wàn)元，規(guī)模占比超過(guò)1成。

對(duì)于自身的業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)，中煤保險(xiǎn)總結(jié)表示“形成了煤炭保險(xiǎn)、農(nóng)業(yè)保險(xiǎn)、車險(xiǎn)、非車險(xiǎn)共同發(fā)力”的業(yè)務(wù)發(fā)展模式。同時(shí)，中煤保險(xiǎn)明確了“成本低、產(chǎn)能高、效益優(yōu)、科技強(qiáng)”輕型化發(fā)展戰(zhàn)略，提出以煤炭業(yè)務(wù)為專業(yè)核心，以本土農(nóng)險(xiǎn)業(yè)務(wù)為特色的發(fā)展路徑。

“中煤保險(xiǎn)在煤炭行業(yè)具有獨(dú)特優(yōu)勢(shì)，而煤炭相關(guān)的責(zé)任險(xiǎn)、意外險(xiǎn)等產(chǎn)品專業(yè)度較高，需要進(jìn)行更為精細(xì)化和特色化布局，這是中煤保險(xiǎn)的競(jìng)爭(zhēng)力所在”，一位中型財(cái)險(xiǎn)公司相關(guān)負(fù)責(zé)人向藍(lán)鯨保險(xiǎn)分析道，“但財(cái)險(xiǎn)公司在規(guī)模上較為依賴車險(xiǎn)，是精而專的布局，還是錨定優(yōu)勢(shì)險(xiǎn)種進(jìn)行專業(yè)動(dòng)作，還要看保險(xiǎn)公司股東及管理層的戰(zhàn)略需求”。

增資引戰(zhàn)、市場(chǎng)化招聘推進(jìn)混改，臨時(shí)負(fù)責(zé)人卸任總經(jīng)理缺位

成立于2008年的中煤保險(xiǎn)，注冊(cè)地位于山西太原，第一大股東為金融控股集團(tuán)山西金控，旗下涵蓋銀行、信托、證券、保險(xiǎn)等多金融業(yè)態(tài)。其余股東則以山西省煤炭行業(yè)企業(yè)為主，2020年，中煤保險(xiǎn)引入長(zhǎng)治市南燁實(shí)業(yè)集團(tuán)有限公司進(jìn)行戰(zhàn)略投資，獲批后躍升為中煤保險(xiǎn)第二大股東，持股26.23%，山西金控的持股比例則由原本的44%稀釋至32.78%。中煤保險(xiǎn)國(guó)有股份占比降至71.43%。

對(duì)于引戰(zhàn)投增資獲批，中煤保險(xiǎn)強(qiáng)調(diào)，這是其混合所有制改革邁出的第一步，對(duì)進(jìn)一步優(yōu)化法人治理結(jié)構(gòu)、提高企業(yè)運(yùn)行效率、優(yōu)化資源配置具有積極意義。

在公司治理和市場(chǎng)化選人用人機(jī)制方面，中煤保險(xiǎn)也在推進(jìn)混改。2019年5月，中煤保險(xiǎn)官網(wǎng)披露公開(kāi)招聘公告，招聘新任總經(jīng)理，當(dāng)年年末，華農(nóng)保險(xiǎn)原副總經(jīng)理郜延華赴中煤保險(xiǎn)任臨時(shí)負(fù)責(zé)人，但在今年3月，據(jù)中煤保險(xiǎn)最新披露的償付能力報(bào)告，郜延華不再擔(dān)任中煤保險(xiǎn)臨時(shí)負(fù)責(zé)人，不再代行總經(jīng)理職權(quán)。值得一提的是，從2017年末，中煤保險(xiǎn)總經(jīng)理蒲海成辭去總經(jīng)理職務(wù)，至今總經(jīng)理一職已空缺超過(guò)3年。

而同在一季度，閆龍飛、李楊分別獲批任職中煤保險(xiǎn)副總經(jīng)理。藍(lán)鯨保險(xiǎn)就相關(guān)情況向中煤保險(xiǎn)進(jìn)行了解，但截至發(fā)稿，未獲回應(yīng)。

此外，藍(lán)鯨保險(xiǎn)注意到，在中煤保險(xiǎn)官網(wǎng)，正在公告關(guān)于市場(chǎng)化選聘總精算師的信息，提出為充分發(fā)揮核心競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)，打造本土領(lǐng)先、全國(guó)知名、專業(yè)競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)突出的保險(xiǎn)公司，現(xiàn)以市場(chǎng)化方式選聘總精算師。

“降低國(guó)資比例、引入市場(chǎng)化人才都是國(guó)有保險(xiǎn)公司進(jìn)行混改的重要路徑，也反映了中煤保險(xiǎn)混改的決心”，一位金融業(yè)內(nèi)專家向藍(lán)鯨保險(xiǎn)分析指出，尤其是在產(chǎn)權(quán)結(jié)構(gòu)方面的優(yōu)化，有利于進(jìn)一步改革企業(yè)的治理結(jié)構(gòu)，激活市場(chǎng)活力，實(shí)現(xiàn)資源的融合互補(bǔ)。

“國(guó)資險(xiǎn)企相對(duì)缺乏市場(chǎng)化經(jīng)營(yíng)的能力，導(dǎo)致企業(yè)同質(zhì)化程度高，缺乏市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)力。混改是政策推行的方向，對(duì)于很多國(guó)資險(xiǎn)企，要充分考慮自身的經(jīng)營(yíng)結(jié)構(gòu)，審慎準(zhǔn)備混改方案，操之過(guò)急很可能導(dǎo)致最后流于形式，單純市場(chǎng)化外聘部分高管或許無(wú)法徹底扭轉(zhuǎn)國(guó)有體制機(jī)制的障礙”，香頌資本執(zhí)行董事沈萌從行業(yè)角度向藍(lán)鯨保險(xiǎn)提醒道，因此，混改是否能夠真正給險(xiǎn)企帶來(lái)靈活的激勵(lì)和現(xiàn)代化治理結(jié)構(gòu)、經(jīng)營(yíng)理念，還要看后續(xù)磨合的過(guò)程。