王東是一個普通的農村小伙，沒有固定工作也不愿意像祖輩那樣下地干活看天吃飯，用他的話說“互聯網是未來的趨勢，上網是發家致富的根本。”

互聯網金融崛起后，王東成為了“羊毛黨”的一員，和羊毛大軍一起在各類理財平臺上薅羊毛。

“薅羊毛是門技術活，首先要判斷這個平臺會不會跑，不會跑的平臺安全但是利潤小，會跑的平臺要判斷他什么時候跑，能不能保證自己的本金在跑路前收回來”，談起薅羊毛的經歷，王東說得頭頭是道，在他眼中，薅羊毛是份低風險，高收益的工作。

不過低風險說到底還是有風險，相比薅理財平臺的羊毛，貸款平臺的羊毛要薅得容易些。“現在這些網貸平臺基本都沒接入征信，逾期了也只是讓人來催收，小額貸款在催收時，頂多打電話過來罵你幾句。”

王東說，現在的羊毛藍海是小額現金貸，很少有平臺會為了一兩千塊上門催收。

“只要在一家平臺借錢不要太多，就不會出大問題”，王東借款的時候會用新的手機和電話號碼，再存入一些假的聯系方式，“貸款平臺一般都會在我逾期之后，騷擾我通訊錄里的親戚朋友，換了新的手機和電話號碼，他們就拿我沒辦法了”。

除了選擇小額貸款外，“薅羊毛的時候一定首選中小貸款平臺，最好是新生的平臺”，王東說，中小平臺無論在催收和風控上都比較弱，而且一般不會和征信、數據機構達成合作，只要成功的做到“不留痕”基本上就沒有后顧之憂。

“在一些小平臺上，甚至可以用別人的手持身份證照片就把錢貸出來。”

事實是否真的如王東所說，小額現金貸只會電話催收嗎？不留痕就沒有后顧之憂？

一家現金貸平臺的高管對野馬財經（微信公號：ymcj8686）表示，在他們平臺上每天有幾萬筆金額為一千塊的小額貸款，對于逾期用戶，不可能都派專人去催收，主要的催收手段還是電話催收。他還表示，在平臺剛剛搭建之時確實是被羊毛的薅慘了，是血淋淋的教訓。

據王東介紹，其曾在兩天之內，從幾十家平臺貸款幾萬元，輕松實現了“月薪過萬”。不過王東也有煩惱，“現在各種數據聯盟多了，很多平臺都不好做，只能尋找一些新生平臺下手”。

誰為“王東”買單？

多頭借貸，是金融業長期存在的一種現象。

從鄭州大學生借高利貸賭球跳樓，到借貸寶裸條的色情產業鏈，再到近期的廈門女學生賓館自殺，這一系列的社會悲劇的背后都有多頭借貸的影子，然而在一些“奇人”眼中，多頭借貸如果好好利用也能發家致富奔小康。

4月26日，北京市網貸協會召開發布會，協會盲共享系統顯示，23家網貸機構的470多萬用戶中，有270多萬借貸用戶，其中有58萬有多機構借貸行為，多頭借貸達到21.5%，5萬多用戶在4家以上機構有借貸行為，占比達2%。

借貸本來是正常的金融需求，P2P、現金貸等平臺的產生也是為了更好的服務有借貸需求的人群，然而因為中小平臺風控能力的欠缺，滋生了王東這類騙貸人群，造成貸款平臺壞賬和成本增加。

“借點錢”APP創始人張建梁在接受第一財經采訪時曾表示，“網貸機構其實在設定借款利率的時候就已經將各類風險計算在內，最終逾期和多頭借貸等風險大部分都會分散到借款人頭上。”

完善風控是一個任重而道遠的任務，為了覆蓋騙貸產生的壞賬，貸款平臺更愿意選擇提高平臺費用、利率來覆蓋壞賬，用正常借款人的錢為“王東”買單，這也就滋生了借貸的變種——高利貸，一般來講，正規公司推出的“高利貸”產品對于放貸人群還有所選擇，而民間高利貸則是來者不拒，也是多頭借貸的誘因之一。

大學校園是多頭借貸的高發地帶，對于沒有收入來源的大學生來講，在新的貸款平臺上借錢還債是比較普遍的選擇，而這對于借款人來講是一個惡性循環，一不小心便滾落到修羅煉獄之中。野馬財經（微信公號：ymcj8686）曾經報道，四川大學生張明借款3000元后，因多頭借貸、拆東補西，8個月后負債高達16萬，而他現在才剛滿20歲。

現實中像張明年紀輕輕負債累累的人并不在少數，多頭借貸造成的后果并不只是讓年輕人透支信用、增加不良資產那么簡單，前海征信研究院調查顯示，多頭借貸用戶的信貸逾期風險是普通客戶的3-4倍，貸款申請者每多申請一家機構，違約的概率就上升20%。

信息不對稱導致多頭借貸？

北京大學國家發展研究院教授黃益平曾多次提到，“金融的本質其實就是資金的融通，所以不管你是用什么方式來做，它都不會改變，唯一要解決的就是信息不對稱的問題”。實際上造成多頭借貸的核心問題也是“信息的不對稱”。

第一，貸款平臺和優質借款人的信息不對稱。貸款平臺無法有效識別借款人的需求真實性和還款能力，但是貸款平臺資金站崗會產生大量成本，很多貸款平臺主動打開多頭借貸的口子。

買單俠創始人胡丹曾表示，買單俠有75%的是獨享的借款人不跟別的平臺發生關系，共債情況非常少，債務才是可控的。而實際上有些平臺接近40%的客戶跟十家以上的平臺發生借貸關系。

第二，貸款平臺與貸款平臺的信息不對稱。很多貸款平臺沒有接入征信系統，雖然有部分民間征信和數據機構作為數據補充，但是各個貸款平臺的信息孤島情況依舊很嚴重，這也加劇了信息的不對稱，造成“王東”的多頭騙貸現象。

第三，催收者與借款人的信息不對稱。一位現金貸平臺的運營者表示，對于本身沒有還款能力的貸款人，在催收時誘導用戶拆東補西，也是造成多頭借貸的一個重要原因。催收者利用借款人對于多頭借貸認識的不足，誘導借款人借舊換新，以完成自身業績，加劇了金融業的多頭借貸。

不過值得欣喜的是，監管層對于多頭借貸的高發區校園貸和現金貸都給出了整治的信號。

在銀監會發布的《中國銀監會關于銀行業風險防控工作的指導意見》中銀監會強調，“禁止向未滿18歲的在校大學生提供網貸服務，不得進行虛假欺詐宣傳和銷售，不得通過各種方式變相發放高利貸”，并提及首次提及，要做好“現金貸”業務活動的清理整頓工作。

在銀監會4月21日召開的一季度經濟金融形勢分析會上，銀監會主席郭樹清更是指出，銀監會及銀行業對整治校園貸也有責任，正在研究如何讓銀行更好地為大學生提供貸款服務，“把正門打開”。

郭主席打開正門之后，多頭借貸和因多頭借貸引發的社會悲劇會大大減少嗎？時間來證明。