???作者 | 夏心愉??? 出品 | 愉見財經

提筆首先想到的不是銀行業，而是早前我有一次參加浙商年會，在中國民營經濟占GDP比重最高的省份，一方水土養著一方的商幫精神。會上嘉賓討論起了什么才是浙商內核，認同度最高的答案是——好的企業并不是沒有起伏，這里的企業恰恰面對著更多的起伏：外部環境的、內部人事的；企業最需要擁有的，是穿越起伏的韌性與實干，這才彰顯一家機構不為短暫外力所動的底氣與底色，由文化凝聚的底層基因。

疾風不止知勁草，有時候也錘煉了勁草，刀刃向內，去蕪存菁，反而長得更好。整個浙江經濟的活躍度，或許也和這股子韌勁兒息息相關。

由此想到了浙江省唯一一家全國性股份制商業銀行：浙商銀行，在早前也經歷了高管變動；在銀行的經營策略層面，應對外部周期的變化，新一屆管理層產生后，浙商銀行明確提出“以經濟周期弱敏感資產為壓艙石，打造高質量發展的一流經營體系”，并自2022年啟動“深耕浙江”三年行動。

選擇在今天這個時點寫一寫浙商銀行，本是因為有喜報：這家銀行經歷了2022“轉折之年”，在各項經營數據上已經明顯邁上了新的臺階。

或許有人還記得那句已是將近9年前的“全資產經營”，那個年代也確實還有著同業業務紅利期。但是今天，請再翻翻浙商銀行的資產負債表，“全資產”一說早已翻篇，這家銀行正以構建“大零售、大公司、大投行、大跨境、大資管”五大業務板塊齊頭并進的新格局，以綜合服務滿足實體企業多樣化金融需求。

從數據看趨勢，浙商銀行的貸款占比在過去5年里逐年顯著提升，表內非標有效壓降，資產端大類結構已然優化到位。并且值得一提的是，2020年開始，該行的資產增速也一直是領先股份制同業平均水平的。

在負債端，如果有人對浙商銀行的存款占比認知依然是停留于“股份制銀行中游水平”的話，那也該翻翻篇了。2015年，該行存款占比的確位于股份制同業第八，但到了2022年三季度末，該行這一指標已躍升至股份制同業第二，僅次于招商銀行。足可見，負債端已夯實。

又或許有人惦記著全銀行業都會遇到的房地產貸款風險難題。同樣來看趨勢，從貸款結構來看，浙商銀行的房地產類貸款占比在過去5年明顯下降。如上文所及，浙商銀行“以經濟周期弱敏感資產為壓艙石”，弱周期的零售和小微投放力度增大。

2017年至2021年間，浙商銀行各項貸款中，個人貸款增速貢獻更高，個貸規模年均復合增速達29.9%，超公司貸款復合年增速的兩倍。事實上，“大零售”已經成為浙商銀行的一張亮麗名片，該行對小微園區、專精特新企業、小微產業鏈等都打出來一套特色服務模式。

再或許有人對浙商銀行的記憶僅僅停留在曾經強勁的擴表能力上，因此在營收結構中，該行利息收入占比高、非息收入占比偏低。

但再來看趨勢。新一屆管理層對收入方面的要求是：著力提高中收占比。在最近幾年，浙商銀行的非息收入增長較快，尤其在去年錄得佳績。從其中的手續費及傭金凈收入來看，2022年上半年，這一指標的增速高達31.8%，位列全系股份制同業第一。

還或許有人覺得，曾經的表外回表、非標壓降，以及貸款投放的風險偏好等，會讓浙商銀行在資產質量方面承壓。但其實最新數據是，2022年三季末，該行不良率為1.47%，比年初下降了0.06個百分點，不良率其實一直穩在股份制銀行中游水平；撥備覆蓋率181.21%，比年初上升6.60個百分點，達到監管要求。

更說明問題的是，該行近年來逾期率與不良率之間差距逐步縮小，這也說明不良已經被壓得更實。

選擇在今天這個時點寫一寫浙商銀行，還因為近日的一則通報，關于浙江省紀委省監委對浙商銀行原黨委書記、董事長沈仁康進行紀律審查和監察調查的決定。

對此，浙商銀行第一時間召開專題黨委會，黨委書記陸建強主持會議。浙商銀行黨委表示，堅決擁護浙江省紀委省監委決定，將以沈仁康接受調查為鏡鑒，持續反思保持警醒，推動高質量發展新征程邁上新臺階。

個別原班子成員的結局讓人扼腕，外界對此消息的關注也能讓金融反腐警鐘長鳴。只是，有些關注和傳播不免過度演繹，與整個銀行的未來經營做了不必要的捆綁。

很多事情，沒有調查，就沒有發言權。

其一，沈仁康去職畢竟已經一年多了。在這段時間里，浙商銀行黨委積極正視過去遺留的風險，全面加強黨的領導，全面導正政治生態、全面提升合規經營管理水平、全面重塑品牌形象，大力落實嚴的主基調，聚力有效化解處置風險，存量理財整改提前完成計劃任務。

其二，如上文所觀察的主要經營指標所及，在2022的“轉折之年”里，浙商銀行的經營非但沒有受到嚴重影響，反而全面推進了系統性重塑，以社會影響力、行業競爭力、系統凝聚力三個一流目標為愿景全面開啟高質量發展的新征程。

數據不帶偏見。過去一年浙商銀行的發展趨勢是，各項業務穩步發展，經營狀況持續向好，那么未來，我們也有理由相信這一趨勢將會延續。

其三，放眼全行業，個別原行領導的行為，就足以撼動一家機構的經營嗎？不否認短期也許會有影響，但長期及整體來看，現代商業銀行的經營是遵循現代企業制度的，上市銀行的公司章程規范了“股東（股東大會）-董事會-管理層”的三層授權體系，“董-監-高”的相互制衡有責權清晰的治理體系，同時疊加上國有銀行“黨委-董事會-高管層”的管理體系。前者更多體現在經營發展上的授權與被授權，后者則更多在高層人事任免上。

到了銀行的實際運轉中，也有一套完整的體制機制，將戰略分解成經營任務與業績指標，再通過“橫有部門條線、縱有分行支行”的網，將經營任務傳遞播撒下去。如果以上這些機制本身是獨立且有效運行的，那么某些行領導個人的變化，是不會造成經營斷層的，因為機制的有效性會保護各部門運轉如常。

其四，也是至關重要的，預判一家銀行未來的經營，實在沒必要牢牢抓住幾年前的刻板印象不愿翻篇。用實事求是和發展的眼光看待問題，事實上，對一家銀行而言最關鍵的，還是看當前的戰略與戰術，是否符合經濟潮流，是否有力支持實體，是否被有效落地。

盡管浙商銀行2022年年報尚未公布，但僅從去年上半年表現來看，該行“深耕浙江”戰略啟動，充分發揮突出的區位優勢，深化構建五大業務板塊新格局，綜合競爭力持續提升。

2022年上半年，浙商銀行實現營業收入317.40億元，同比增長22.53%；實現凈利潤69.74億元，同比增長1.8%；截至6月末，總資產2.52萬億，比上年末增長10.26%，其中發放貸款和墊款總額1.47萬億元，比上年末增長9.41%。

其五，從當前浙商銀行黨委班子成員的“政治生態”來看，他們按照“正、簡、專、協、廉”，要求做到正氣正直、簡單干事、專業專注、協同高效、廉潔自律。全行也以“零容忍”態度堅決推進黨風廉政建設，把浙商銀行全面從嚴治黨向縱深推進。

哲學思想告訴我們，事物都是在曲折中發展前進的。回到開篇所言，浙商精神，不正是擁有穿越起伏的韌性與實干，正視問題，迎難而上嗎？

浙商銀行行長張榮森在年報致辭中說，浙商銀行正將“干在實處、走在前列、勇立潮頭”的浙江精神，融入該行“干、干好、好好干、好好干好”的“四干精神”。愿這是一家銀行穿越風雨的底氣和底色，守護著銀行經營，歷經轉折年，再上新臺階。